26.10.2007 - Strabag привлек новых инвесторов в российские дороги

Вчера австрийская строительная компания Strabag, 25% акций которой принадлежит структурам российского предпринимателя Олега Дерипаски, объявила о реализации опциона green shoe на 3 млн акций. Таким образом, после IPO компании удалось дополнительно привлечь более ?140 млн.

Согласно официальному сообщению Strabag, синдикат банков—организаторов IPO компании (Deutsche Bank, Goldman Sachs и Raiffeisen Centrobank) полностью разместил дополнительную эмиссию в размере 3 млн акций.

После закрытия 18 октября книги заявок цена размещения акций компании была определена в размере ?47 за бумагу. В ходе IPO на Венс кой фондовой бирже Strabag продала 28,2 млн акций (49% уставного капитала). Таким образом, австрийскому строительному гиганту в ходе размещения удалось привлечь ?1,32 млрд. После IPO доля структур владельца «Базового элемента» Олега Дерипаски сократилась с 30% до 25%.

Вчера после известия о полной реализации опциона green shoe акции компании выросли почти на 2,5% (до ?51,3 за бумагу). Опрошенные B&FM аналитики полагают, что опцион позволил банкам-андеррайтерам не столько сколько привлечь еще большее число инвесторов. «Банки—организаторы размещения приобретают допэмиссию не только для поддержания котировок. Акции могут размещаться и среди клиентов этих банков либо инвесторов, которым не удалось приобрести бумаги компании в момент IPO»,— полагает аналитик инвестиционного банка «Траст» Виталий Баикин. Как уже сообщал B&FM, в момент IPO спрос на бумаги Strabag превысил предложение почти в десять раз.

По мнению аналитика ИК «Антанта капитал» Андрея Верхоланцева, организаторы размещения могли бы и отказаться от исполнения опциона, если бы котировки акций компании шли вниз. «Если IPO прошло удачно и котировки идут вверх, как правило, организаторы реализуют опцион, покупая акции по цене размещения. Эта цена в случае роста рынка оказывается ниже, чем текущие котировки. При реализации допэмиссии удовлетворяется спрос и приносится определенная прибыль как ее организаторам, так и эмитенту»,— считает Верхоланцев. Как уже сообщалось ранее, привлеченные в ходе IPO средства Strabag намерена направить на реализацию проектов в Восточной Европе. В России и странах СНГ компания планирует стать подрядчиком строительства дорог.

Постоянный адрес материала - Strabag привлек новых инвесторов в российские дороги